미개척 된 87조 규모의 폐배터리 시장

투자 아이디어 요약

• 완성차와 배터리 제조업체들이 잇달아 폐배터리 시장에 뛰어들고 있는데, 이는 폐배터리 시장이 원자재 가격 변동에 영향을 받지 않고 리튬, 코발트, 니켈 등을 자체 조달할 수 있고, 시장 규모도 가파르게 성장하고 있기 때문
• 현대자동차·기아, 테슬라, 폭스바겐 등의 글로벌 자동차업체와 LG에너지솔루션, SK이노베이션 등 배터리업체들이 배터리 재활용·재사용 기술을 확보하기 위해 노력 중이며, LG에너지솔루션은 미국 제너럴모터스(GM)와 설립한 합작법인 얼티엄셀즈를 통해 이미 배터리 재활용업체 리(Li)-사이클을 운영 중에 있음
• 현대차는 글로벌 안전인증 기업 UL과 재사용 배터리를 기반으로 한 에너지저장장치(ESS)를 개발하고 있으며, 기아는 SK이노베이션과 배터리 재활용 기술을 확보, 순환경제 구축에 나서고 있는 상황
• SNE리서치에 따르면 폐배터리 시장 규모는 2020년 4,000억원에서 2040년 87조원 수준으로 급성장할 것으로 전망되며, 폐배터리에서 원자재를 확보하는 ‘도시 채굴’ 시스템을 먼저 갖추는 기업이 시장 경쟁에서 우위에 설 수 있을 것으로 전망됨
• 폐배터리 시장은 전기차·배터리 공급망(밸류체인)에서 마지막으로 남은 ‘미개척 시장’으로 꼽히고 있으며, 전기차 배터리는 8~10년가량 이용 후 폐배터리가 되는데, 전기차 시대가 이제 막 열린 만큼 폐배터리 수거량이 많지 않기 때문에, 글로벌 업체들이 잇따라 시장을 선점하기 위해 투자를 하고 있음
• 최근 완성차 업체, 배터리 제조업체, 배터리 재활용 업체들이 재활용 관련 협약을 잇따라 체결하고 관련 기술에 투자하고 있는데, 이는 전기차에 장착된 배터리 팩을 수거해 셀 단위로 분해한 뒤 리튬, 코발트, 니켈 등 금속을 추출해 이를 판매하거나 새 배터리로 제조해 수익성을 확보하기 위해서임
• 배터리 제조업체는 가격이 급등한 원자재를 안정적으로 확보할 수 있고, 가격 경쟁력에서 우위에 설 수 있을 것으로 판단되는데, 블룸버그통신은 24kWh급 배터리팩을 재활용하면 개당 약 900달러의 매출을 올릴 수 있을 것으로 분석함
• 올 들어 배터리 제조에 쓰이는 주요 원자재인 리튬 가격은 51%, 코발트는 63%, 니켈은 19% 급상승한 상황
• SK이노베이션은 최근 배터리 사업 분할을 통한 자회사 설립을 공식화하면서 폐배터리 재활용(BMR) 사업을 본격적으로 성장시키겠다고 밝혔으로, 2022년 초 BMR 시험 공장을 완공하고 2025년 상업 가동에 들어갈 계획으로, 해외에도 폐배터리 재활용 공장을 설립할 예정임
• LG에너지솔루션은 최근 배터리를 재활용 업체에 매각해 추출한 니켈, 코발트 등으로 양극재를 제조해 생산부터 폐기까지 공급망 전반에 ‘배터리 순환경제’를 구축하겠다고 밝혔으며, 미국 제너럴모터스(GM)와의 합작법인인 얼티엄셀즈를 통해 북미 배터리 재활용업체 ‘리(Li)사이클’과 재활용 협약을 맺었으며, 삼성SDI는 폐배터리 재활용 업체 피엠그로우에 지분을 투자하며 시장에 진출, 기아는 SK이노베이션과 배터리 순환경제 협약을 맺음
• 배터리 내재화를 선언한 테슬라는 최근 배터리 재활용 시스템을 공개하며 폐배터리도 자체 이용할 계획으로, 2016년부터 연구한 기술을 바탕으로 폐배터리에서 소재의 92%를 회수할 것으로 알려졌으며, 폭스바겐은 지난 3월 원자재 회수율을 현재 60%에서 95%로 늘리는 연구를 하고 있으며, 연 최대 3600개의 배터리 팩을 재활용할 수 있는 공장도 세움, 일본 혼다는 미국 배터리 재활용 업체인 배터리소스와 어큐라 전기차 배터리의 재활용 계약을 지난 6월 체결함
• 미국은 지난달 발표한 전기차 전환 정책에 배터리 재활용 산업 촉진 전략을 포함시켰으며, 국립연구소에서 국가 차원으로 재활용 연구를 할 것으로 전망됨
• 중국은 전기차 제조업체가 배터리를 회수해 관리하는 재활용 체계 정책을 갖고 있으며, 한국은 올해부터 폐배터리를 지방자치단체에 반납하는 의무 조항을 폐지, 이달부터 배터리를 수거하는 거점센터도 시범 운영됨
• 폐배터리는 원자재 추출까지 최소 서너 시간이 걸리고, 낮은 원자재 회수율로 ‘규모의 경제’를 확보하기 어렵다는 점이 과제이며, 업계에선 배터리 잔존가치 평가 및 회수에 걸리는 시간을 개당 20분 이내로 줄여야 수익성이 보장된다고 보고 있음
• 신재생에너지 발전량과 함께 에너지저장장치(ESS) 수요가 증가하면서 배터리 재사용 시장의 성장 속도에도 탄력이 붙고 있으며, 폐배터리를 전기차용 배터리로 ‘재활용(recycling)’  하는 것 못지않게 ESS로 ‘재사용(reuse)’하는 시장도 커지고 있는 상황
• 태양광, 풍력 등 신재생에너지는 발전 시기와 사용 시기가 일치하지 않아 전력을 저장하는 ESS가 필수적으로, 전기차의 폐배터리는 팩 형태 그대로 쓰거나 일부 개조하면 ESS로 10년 가까이 쓸 수 있고, 팩을 모듈 또는 셀 단위로 해체하지 않아도 돼 비용도 적게 듬
• 닛산은 리튬이온 배터리를 수거해 개조한 뒤 편의점의 재생에너지 저장용 ESS로 납품하고 있으며, 가정과 건물에 재생에너지를 공급하는 비상용 배터리로 용도를 바꾸는 연구도 마친 상황이며, 도요타는 지난 5월 도쿄전력과 하이브리드카·전기차에 이용된 폐배터리를 ESS로 활용하는 협력을 맺음, 현대자동차도 OCI와 배터리를 재사용해 ESS를 만들어 태양광 발전에 활용하는 방안을 추진 중임
• 출처: 한국경제